摘要:本文根据商业银行经营绩效评价的需要,结合我国商业银行的实际情况,建立了经营绩效评价的指标体系,运用因子分析法比较了我国各类型商业银行的经营业绩,试图对银行经营业绩的相对优劣给出客观全面地评价,在此基础上,为我国商业银行整体业绩的提升给出了策略建议。
关键词:因子分析法;经营绩效;指标体系
一、引言
面对外资银行即将进入中国市场带来的竞争压力、国内同业竞争加剧、利率市场化和汇率形成机制改革等因素带来的挑战,如何提高自我发展能力和竞争能力是摆在各级商业银行领导者和决策者面前的重大课题。为此,如何客观、公正地评价商业银行的经营绩效,找出问题和原因,以规避不足,发挥优势,提高经营绩效,具有十分重要的现实意义。
用单指标评价商业银行经营绩效存在诸多缺陷,在理论和实践中已经形成共识。目前,有许多人采用众多方法对商业银行经营绩效进行评价,虽然有其长处,但仍显不足。有的采用的指标体系中指标过多,当然这会包含更多的经济信息,但是指标的繁杂造成指标间划分不明确或指标定义模糊不清的现象难以避免;有的利用所设置的统计指标,确定不同指标的权重,再对指标加权平均,最后计算出综合得分。
[1]这种评价方式面临一个难题,就是权重的设置。虽然权重是按照重要性来确定,但由于评价者的主观因素,很难做到公平、客观。而且,由于在评价之前未必能充分考虑到各指标的信息量,因而权重的设定缺乏科学性,势必导致权重设定的过高或过低,使得评价结果不能完全反映银行的真实经营绩效。同时,由于权重在评价之前就已经设定,这在客观上也会诱导被评价者粉饰绩效现象的发生。
[2]国内学者也尝试用多元统计方法、层次分析法、模糊矩阵法等对商业银行进行绩效评价,提出一系列指标体系,具有一定的参考价值。本文采用多元统计分析中的因子分析法对商业银行的经营绩效加以评价,以力求评价结果客观、公正。
二、经营绩效评价指标体系的建立
(一)确定评价指标的原则
1.全面性原则。建立绩效评价模型的根本目的是考核商业银行的经营状况,判断银行的生存能力和发展能力,鉴别银行的整体运作是否健康。因此,指标体系要全面反映银行经营管理的流动性、安全性和盈利性等普遍原则,并通过指标的设置和权重的分配,促进业务结构的优化,提高资产质量,化解风险,实现银行价值最大化。
[3]2.重要性原则。涉及到商业银行经营绩效的指标有很多,要抓住重点,不能面面俱到,否则不能对被考核对象的经营情况进行准确评价,更不能有效地引导银行实现总体经营目标的经营行为。有研究表明,经营绩效评价指标以8-15个为宜,所以在确定评价指标体系时,应将一些非重要变量删除,以构成最佳变量子集,本文选择了10个指标来对我国商业银行进行评价。
3.层次性原则。在多指标评价体系中,不同的指标关系密切,构成一个指标类,所以在实际操作中往往把指标进行分类,构成不同的层次。在本文中,根据商业银行的考核和评价的目的,把指标分为盈利性、资产质量、运营能力、发展能力4类,评价体系具体分为三个层次,最上层是总目标,即银行经营绩效;第二层为盈利状况、资产质量状况、运营能力状况、发展能力状况4个方面;第三层是10个明细考核指标。这样通过计算得到的结果就能清楚地反映出被评银行中哪个好、哪个差,在哪一方面好、在哪一方面差。
(二)评价指标
根据前述原则,本文设计的商业银行经营绩效评价指标体系如表1所示:
三、实证分析
(一)样本数据的选取
目前国内的全国性商业银行包括工、农、中、建四大国有商业银行,交通银行、光大银行、中信银行等全国性的股份制商业银行,福建兴业银行、广东发展银行等由地方性商业银行发展而来的新兴的商业银行,此外还有已上市的深圳发展银行、浦东发展银行、招商银行、华夏银行和民生银行。在选取样本数据时,我们以各银行网站公布的2005年年报为对象,由于未能获得光大银行和广东发展银行的2005年财务数据,故本文最终的样本包括了12家商业银行。
表2是本文据以研究的12家样本商业银行经营绩效的评价指标,表中数据根据各银行网站发布的2005年度年报计算获得。
(二)因子分析过程
1.样本数据的处理。由于中国人民银行的监管比例指标中确认的存贷比标准值为:存贷比≤75%,而过高或过低的存贷比都会对银行的盈利造成不良的影响,因此指标存贷比c3应属于适度指标,对其进行正向化处理,使用公式c3′=1/absc3-75%。而对于反向指标不良贷款率,使用公式c4′=1/c4,对其进行正向化处理。然后对正向化后的样本数据进行标准化处理,对标准化后的数据进行分析。
2.样本方差的解释。选择标准化数据的相关系数矩阵进行因子分析,利用spss14.0得出的特征值和贡献率列表如下:
[4] 
