企业资金风险管理与防范

企业资金风险管理与防范

王慧

王慧

（郑州铁路经济开发集团有限公司河南郑州450000）

中图分类号：F275文献标识码：A文章编号：41-1413（2011）08-0000-02

摘要：随着经济的发展，财务资金风险管理愈来愈越成为企业财务管理的核心问题。本文论述了企业资金风险的主要表现形式、分析了财务资金风险形成的的主要原因，并对防范财务资金风险管理的措施进行了有益的探索。

关键词：资金风险；风险防范

在企业的生存和发展过程中，资金流转情况一直都处于一个十分重要的地位。随着经济的不断发展，企业的资产、利润等指标已经不能全面反映企业的价值，企业现金流量和资金管理能力也同样值得关注。企业资金充裕的话，企业就可以及时地偿还债务、支付股利、支付薪酬，并为企业的日常需求和扩张购入所需的原材料和固定资产等。反之，如果资金短缺，则会影响到一个企业的正常经营，使企业的各项生产经营举步维艰，甚至危及到企业的生存。因此如何加强资金管理，防范资金风险，提高资金使用效率是每个企业所面临的重要课题。

一、企业财务资金风险的主要表现形式

货币资金包括库存现金、银行存款。其他资金包括外埠存款、银行汇票存款、银行本票存款、信用卡存款、信用证保证金存款、存出投资款等。

企业的资金风险可分为三大类：安全风险、短缺风险、使用效率风险。

1、资金安全风险。资金安全风险主要是指资金被挪用、诈和贪污的风险。

2、资金短缺风险。资金短缺风险，是指企业不能及时、足额地筹集到生产经营所需资金，从而导致企业放弃供应商提供的现金折扣、低价甚至亏本出售存货和项目、无法及时清偿债务导致信用等级恶化、被迫破产重组或被收购等。

3、资金使用效率风险。资金使用效率风险可以定义为多余现金获得的收益低于贷款利率。企业资金使用效率不高，企业资金远高于所需资金，企业资金不能充分利用以取得较高收益，多余的资金存放在银行只能取得很低的利息收入。

二、企业财务资金风险形成的主要原因

（一）信息失真，难为科学决策提供依据

现代企业管理的根本是信息管理，企业必须及时掌握真实准确的信息来控制物流、资金流。然而，目前我国相当多企业的信息不透明、不对称和不集成。企业的高层决策者难以获取准确的财务信息，搞不清楚下面的情况。更为严重的是，企业各层面都在截留信息，甚至提供虚假信息，使得汇总起来的信息普遍失真，会计核算不准，报表不真实，有时合并的会计报表还掩盖了下属单位的实际经营状况。据财政部会计信息质量抽查证实，全国80％以上的企业会计信息存在不同程度的失真。信息的不真实，不但直接影响了企业的科学决策，也影响了政府宏观管理的效果。

（二）监控不力，缺乏事前、事中的严格监督

资金安全风险主要源自企业内部控制的不完善，如没有很好地执行内部牵制原则，同一人兼任不相容职务等。有些企业使用资金的法纪意识差，企业违规拆借、高息存储的现象屡禁不止，造成巨额资金损失。另外个别腐败分子利用手中掌握的资金管理权，贪污挪用、肆意挥霍。以上问题的发生，严重干扰了企业正常经营，造成了国有资产的大量流失。有些单位尽管设置了一些监督职能，也制定了多种监督制度，但因种种原因难以及时有效地发挥作用。相当多的企业在重大投资等问题上还没有形成有效的决策约束机制，个人说了算，资金的流向与控制脱节。不少母公司难以及时掌握子公司的财务资金变动情况，企业资金入不敷出，依赖借新还旧来维持生产经营，财务风险较大。很多企业领导对自身家底财务状况说不清，而财务人员对经营情况又不甚了解，且处于从属地位，常常只能按领导的意图处理账务，造成“财务管理跟着会计核算走，会计核算跟着领导意志走”，使财务监督流于形式。

（三）采用过于宽松的信用政策

有的企业为了追求生产规模和市场占有率，采用过于宽松的信用政策，企业赊销过多，信用期限较长，因此会产生大量的应收账款，占用企业大量的资金，一旦银根紧缩、经济衰退，客户不能及时足额偿还货款，企业资金链就极易断裂。

（四）资金管理不强，使用效率低

有的企业片面追求现金充裕对经营安全性的保障，不太关注也缺乏能力提高资金的使用效，造成使用效率低下。还有一些企业设立的账户众多，资金管理严重失控。企业乱设资金账户，造成了企业资金严重分散、沉淀，使用效率差。有的企业的库存商品大量积压，欠款居高不下，流动资金占用有增无减，周转缓慢，使企业信用和盈利能力下降。

三、防范企业财务资金风险的主要措施

（一）建立内控制度，防范资金安全风险

资金安全风险管理重在防范，企业可以通过建立良好的内控环境、健全资金管理的内控机制来堵住各种安全漏洞。企业应加强资金管理的事前防范、事中控制和事后监督三个环节，保证企业的各项生产经营活动的正常运行，保障企业资产的保值增值。在建立内部控制时，首先要建立健全授权审批制度，按照规定的权限和制度办理资金收付业务。其次，要贯彻内部牵制原则，确保不兼容岗位相互分离、制约和监督，加强员工职业道德和安全意识教育。

另外，企业应当充分认识到内部审计与监督在生产经营中的地位和作用，加强内部审计，健全内部审计监督控制制度，可以协助管理当局监督控制措施和程序的有效性，及时发现内部控制的漏洞和薄弱环节，有利于防范资金风险。

（二）制定科学的信用政策，加速资金周转

企业根据产品的市场占有率、产品质量、品种、规格及价格等方面的竞争能力，确定合理的信用标准。合理考虑促销与增加的应收账款机会成本、坏账成本和现金折扣成本的平衡，制定折扣期限、信用期限和现金折扣等信用条件，同时权衡增加收帐费用和减少应收帐款和坏帐损失，制定科学的收帐政策，减少应收帐款、坏帐损失，加速资金周转。加强应收账款的催收，快速回笼资金。

(三)加强资金使用管理，提高效率，减少资金浪费

企业对采购、生产、销售各环节建立严格控制制度。针对实际情况，制定先进合理的消耗定额，严格控制开支范围，杜绝一切不合理开支，减少浪费，降低消耗，促进资金合理有效地使用。同时，企业应加强对存货的管理，合理控制存货的储备，减少存货的浪费，加强存货的流动性，减少资金的占压，提高资金的利用效果。

另外，企业应优化资金结构，提高资金收益。在企业生产经营过程中，资金是以储备资金、生产经营资金、成品资金、投资资金以及结算资金等多种形态存在的。确定各种形态资金的合理比例和最优结构，可以减少资金在各环节的浪费，加速资金的周转，促进资金的有效使用。通过运用各种筹资、投资手段，制定货币资金收支中、长期计划，实施某些推迟资金支付、加速货币回笼、收回投资政策，解决货币支出的缺口；或者通过加快资金支付（可降低采购成本）、一定的赊销政策（可提高售价或扩大销量）、参与各种投资，提高收益，降低资金储量。还可以加强企业管理人员和内部职工素质的提高，增强法律意识，树立现代的资金管理意识，掌握现代管理知识和技能，积极参与资金管理。

（四）加强资金预算管理，有效防范财务资金风险

财务预算是一种控制机制和制度化的程序，是实施资金集中管理的有效保证，是企业生产经营活动有序进行的重要保证，是企业进行监督、控制、审计、考核的基本依据。企业通过提高预算管理水平，编制出较高水平的预算，特别是现金预算，一方面可以降低企业的现金储备量，另一方面也可以掌握剩余资金的可利用期限。企业的全面预算管理是对生产经营各个环节实施预算的编制、分析、考核，把企业生产经营活动中所有的资金收支均纳入严格的预算管理之中。现阶段我国大多数企业制定财务计划时，都是作固定预算。当有预算外的情况出现时，整个预算就被打乱了，财务活动处于失控状态，通过预算进行财务控制也就失去了意义。针对这种情况，企业可以采用弹性预算制度，弹性预算是针对经营活动中经常出现的不确定性，在作预算时就给可能发生的情况留有余地。预算不是针对一个预测量，而是针对一定范围的预算量。实施起来有伸缩性，可以对一定范围内的不确定性给予预测和防范。特别是信息时代，各种要素的变化较大，要求我们在生产经营和财务活动中必须保持一定的灵活性。

综上所述，企业在经营管理中，可以通过加强内部控制，制定科学的信用政策,加强资金预算管理等措施，最大限度地降低资金风险，实现企业效益最大化，使企业保持蓬勃的生命力，健康持续发展。

参考文献：

[1]朱梅娟，《加强应收账款管防范企业资金风险》，《消费导刊》，2008

[2]杨小舟，《货币资金风险管理》，《财务与会计》，2009

[3]郑玮玮，《内部控制与风险管理的关系》，《大众商务》，2009(3)。